Выпуск №33. Детский Мир, Gold, Silver, Нефть, BTCUSD

Опубликовано Raddar
24.10.2019
1 Мин. к прочтению

Инвестиционные идеи

Детский Мир

Сегодня мы поговорим об акциях “Детского мира”. Первое, на что стоит обратить внимание в наши непростые времена — это защищённость компании от возможных “наездов” со стороны условного “административного ресурса”. В этом смысле, по нашему мнению, здесь всё организовано, как надо.

Контрольный пакет акций находится в распоряжении АФК “Система” и, соответственно, у её владельца Владимира Евтушенкова. Давно прошли те времена, когда Владимир Петрович собирался без лишнего шума и пыли покачать нефть в далёкой от Москвы (как ему казалось) Башкирии. Но, посидев несколько месяцев под домашним арестом, всё понял и хорошо встроился в “систему”. Кроме этого, он поступил довольно мудро, продав 14% китайцам (РКИФ — это “Русско-китайский фонд”). Сейчас с “Поднебесной” ссориться не принято, да и сами подданные “Великого Си” в обиду себя не дадут. 

Что касается финансовой отчётности, то не всё идёт так гладко, как бы хотелось.

Как мы видим, обязательства фирмы почти на 1 млрд. рублей превышают стоимость её имущества (включая неликвидное), а если точнее, на 942 миллиона. Это значит, что бухгалтерская цена одной акции должна быть отрицательной, а не стоить на рынке 93 рубля за штуку.

Кроме этого бросается в глаза загадочная собственность под названием “Права пользования” на 30 млрд. рублей. На самом деле, фирма заключила договоров на аренду площадей на эту сумму и, чтобы сделать фин-отчётность менее пугающей, выдумала некие “права на аренду”, прекрасно понимая, что по сути — это “мертвый неликвид”.

Произведём ещё пару расчётов. Если бы кто-то захотел скупить все акции “Детского мира” по рыночной цене, ему бы пришлось выложить почти 70 млн. рублей. Иными словами, прибыль компании за…23 года. Что, само по себе, очень много.

Поэтому, делаем первый вывод: для долгосрочной инвестиции акция пока не дозрела. Тогда, посмотрим на график и попытаемся поймать какой-нибудь привлекательный трейд.

Как мы видим, цена пробила долгосрочную линию сопротивления (красные стрелки). Причём, это сопровождалось экстраординарным объёмом торгов (гистограмма под графиком). В этой ситуации, мы предполагаем, что график завершит импульсную пятиволновку (12345 римские) и уйдёт на трёхволновую коррекцию (авс). По окончании которой, можно будет начать покупать. Ориентир здесь- восходящая фиолетовая линия тренда: пока цена не опустится ниже, будем играть на повышение. 

GOLD (XAUUSD)

Теперь, перейдём к золоту. Честно говоря, на рынке сырья на данный момент царит затишье: все ждут результатов Брекзита. Понятно, что если он будет “жёстким”, то появится много желающих подстраховаться и подкупить “жёлтый металл”. Если же всё пройдёт гладко, а центробанки продолжат обеспечивать рынки наличностью (“план количественного смягчения”), то и золото, соответственно, подешевеет. 

Обратимся к графику.

На данный момент цена движется в хорошо обозначенном нисходящем тренде, направленном в противоход основному, что, само по себе, является слабым “бычьим” паттерном. Кроме этого график получил неожиданную поддержку от восходящей линии тренда (фиолетовая). Сверху цена ограничена Точкой Пивот (тонкая зелёная) и средней Бойлинжера (тонкая чёрная). Причём оба этих ориентира условно разделяют позитивную и негативную части графика. Так что, подъём выше этих ориентиров может послужить нам неплохим триггером (сигналом) для открытия лонга (покупки). Цель тут можно определить, отталкиваясь от ширины пробитого (если такое произойдёт) тренда. Т.е. где-то в районе верхней границы фиолетового, в районе 6%. 

SILVER

Что касается серебра, то здесь ситуация более понятная: в данный момент, мы попросту ждём триггера (сигнала на покупку). Важное замечание: по этому активу играть можно только на повышение, или не играть вообще. Объяснение: поскольку основной тренд в данном случае восходящий, открывать короткие позиции нельзя, чтобы исключить риск торгов в противоход общему направлению. И, разумеется, если не сработает триггер, торговать тоже не стоит.

Если же обратиться к графику, то будет несложно заметить, что цена наглухо заперта между собственной средней (жирная чёрная) и среднесрочным уровнем поддержки (жёлтый прямоугольник). Причём, область эта продолжает сужаться. Это говорит о том, что противостояние “быков” (трейдеров, толкающих рынок вверх) и “медведей” (толкающих его вниз) скоро закончится и цена значительно изменится. Если говорить о конкретной стратегии, то  RADDAR рекомендуем открывать длинные позиции (покупать), как только сформируется большая зелёная свеча выше жирной чёрной линии, которую мы условно назовём “сигнальной”.

НЕФТЬ

Судя по всему, мировая экономика на самом деле попала в глобальный ступор. Практически все основные активы, включая Биткойн(!), находятся в стадии консолидации и нефть не является исключением.

С одной стороны, изменения, произошедшие со времени нашего последнего обзора недельной давности, мы бы охарактеризовали, как “позитивные” (MACD пересёк красную сигнальную и, следовательно, подал сигнал на покупку, да и цена, по сути, не “просела”, что само по себе важно), но с другой стороны, фактически всё осталось на том же месте — триггера на конкретные действия мы не получили. Отличие от серебра тут состоит в том, что по нефти мы можем играть, как на повышение, так и на понижение, т.к. ярко выраженного тренда здесь не наблюдается.  Тут “короткие” открывать даже выгодней. Если клин, обозначенный серыми короткими линиями раскроется вниз, то жёлтая область поддержки скорее всего не выдержит и цена сразу упадёт… на 27% вниз(!).

BTCUSD

По Биткойну мы больше склоняемся к “медвежьему сценарию”(падения будут продолжены). 

Если мы посмотрим на недельный график, то сможем легко заметить, что консолидация (клин, ограниченный толстыми серыми линиями) была пробита вниз. Теперь же, следует ожидать завершения импульсной пятиволновки “12345”, куда-то в область ближайшей области поддержки (серая горизонтальная).  С целью сформировать конкретную стратегию, обратимся к дневному графику.

Мы полагаем, что после завершения трёхволновой коррекции “авс”, цена продолжит движение вниз. Триггером здесь может послужить пробой красной сигнальной линии (полная красная свеча ниже- и можно продавать). 

Комментарии к статье

Прежде чем оставить комментарий, пожалуйста, ознакомьтесь с правилами комментирования. Оставляя комментарий, вы подтверждаете ваше согласие с данными правилами и осознаете возможную ответственность за их нарушение. Все комментарии премодерируются.